• 闽南新闻网
  • 您的位置:首页 >> 热点专题 >> 正文

    观当下,溯过往:广东民企信贷一线调研

    发表时间:2019-09-14 信息来源:www.design-factory.cn 浏览次数:1509

     

    与华北和华东部分省份相比,广东省整体企业融资风险相对可控。一位主要信贷业务人士告诉记者,其中一个重要原因是广东人对信贷更加谨慎。

    编者注:

    在2019年的金融领域,最不可或缺的新闻事件是“爆炸性的雷声”,事件的主要部分是私营企业,经常导致观众“麻木”。从中央层面到银行业金融机构自上而下的努力推动民营企业融资,我们还有更多疑问,如何有效解决违约问题?还是效果几何?因此,我们深入发达的民营经济省份,并于上周访问浙江后访问了广东。 (周鹏峰)

    在经历了上一轮风险的集中爆发后,广东金融机构已经建立了自己的私营企业融资理念和模式。 -Gan Jun照片

    作为民营经济的一个大省,上半年民营企业失去了动力,广东似乎比一些发达的民营经济省份更加平静。

    从2019年上半年各省(市)的GDP来看,广东已经连续30年保持领先趋势,达到5.05万亿元,并继续成为全国第一。根据广东省政府公布的数据,2018年广东民营经济增加值5.26万亿元,增长7.3%,占地区GDP的54.1%。私营经济的附加值在该国排名第一。

    广东的信贷业绩符合这一趋势。广东银监局近日公布的数据显示,上半年广东民营企业余额(不含票据融资)为4.29万亿元,增长率为15.2%,占贷款余额总额的54.3%;与年初的4126亿元相比。同比增加1054亿元,占公司贷款增量的62.4%。

    建兵省的研究价值突出。 21世纪,经济记者采访了广州,深圳,中山,佛山,珠海的民营企业,银行及相关监管部门,了解广东民营企业在违约潮流中连续输血的逻辑,以及私营企业实际融资状况背后的数据。

    民营企业信用三步策略

    一位股份制银行官员告诉21世纪的经济记者,私营企业的融资是监管政策和区域经济环境的首要任务,但总是担心私营企业的整体资质不佳,特别是小企业。私营企业的中型企业,使银行在整个贷款之前,期间和之后更难以管理风险。从历史上看,相关贷款的不良率较高。

    在过去的一两年里,这种情况明显好转。一方面,民营企业优秀龙头企业数量有所增加。另一方面,金融,技术和政府层面信用体系建设的相关配套基础设施逐步完善,民营企业信贷投资的动力得到加强。

    对于民营企业银行信贷投资的总体战略,上述股份制银行家也指出,整个行业差别不大,主要围绕以下三个方面:一是通过战略客户合作的签订与具有较好行业资格的领先企业或具有发展潜力的企业达成协议,新的贷款被添加到公民投票中。在支付或综合服务方面,私营企业占这些客户的很大比例,高达约50%,有些银行可能有较高的比例。

    另一家股权银行信贷来源还指出,自去年以来,由于政策的影响,地方政府和房地产企业的融资项目储备总体上已经过结构性调整,甚至收缩。对于住房企业来说,占用资本的传统信贷投资已经缩水。银行更倾向于提供多元化和投资银行项目融资计划,以获得中间业务收入。在这个层面上,民营企业的项目储备不是太有限,甚至一些公司的总量也有所增加。

    即便如此,灰色区域也出现了一次。一位中小型私人住房融资人告诉“21世纪经济报道”,自去年以来,住房融资变得越来越困难,普遍性政策有一个口号。一些企业,特别是房地产企业,已经收购了中小企业,然后是中小企业。贷款或融资,但今年很难做到。

    第二个私营企业信贷战略是供应链金融,通过与核心企业的合作,为其供应链中的中小企业提供信贷。

    作为一个集中制造业的省份,广东一直是供应链金融发展的活跃省份。据“21世纪经济报道”统计,2018年广东民营企业100强,制造业占49席。

    一家大型广州分公司告诉记者,该公司最近在广东实施了一家供应链金融产品和一家制造企业。整体信贷为10亿元。在过去的几个月里,它已经向公司中下游发放了超过1亿元的贷款。

    第三个方向是零售微型企业,不到500万。风险控制通常需要房地产抵押并掌握其真实的业务数据。

    在细分方面,三种投资策略符合广东区域经济的特点,也符合最近的监管要求。

    在7月29日在北京举行的全国银行业金融机构信贷结构调整和优化研讨会上,调整未来信贷结构的首要条件是增加中长期贷款比例。制造业的信贷贷款,强调加强。科技企业和高科技制造业的金融服务能力。

    根据21个数据新闻实验室的统计数据,中国1460亿美元公司中有51家已经分布在广东,香港和澳门的大湾区。民营龙头企业的积极和发展推动了广东经济的发展,政府和金融机构对民营经济的政策支持,进一步促进了一批潜在的中小民营企业的发展。

    广东省中山市垃圾袋制造龙头企业总经理告诉记者,该公司于2003年开始专注于垃圾袋的生产。当时,所有这些都在国外销售。过去几年的产值将达到2.6亿元,但国外市场竞争将加剧。公司于2012年开始转型为国内市场。由于高新技术企业和独家发明专利,国内贷款和融资相对顺畅,还可以享受地方政府担保和融资补贴。根据记者的计算,根据银行给出的基准,提高15%的利率,扣除政府补贴。初始融资利率约为3%,远低于市场水平。

    另一家广东制药公司在本轮政策红利下也获得了良好的融资经验。企业主告诉记者,注册地最初是深圳,但受到工厂建设用地的限制,然后搬到中山市,成为当地政府的重点引进项目。它在征地,批准和贷款方面享有优惠政策。大型银行的中期和长期工厂建设贷款支持较低的利率。

    资助冰与火

    不难发现,获得民营企业融资优惠政策的企业大多是政策性支持的企业,或者符合一般政策的高新技术企业认证或专有发明专利的企业。

    广东一位大型企业人士告诉记者,对于当地大型潜在企业来说,只要符合政策指导和风险控制条件,即使有临时流动资金困难,他们也不会急于借钱,而是如何帮助它已经度过了流动性危机。例如,没有偿还贷款,或新的抵押贷款或其他金融产品支持。

    对于普通的民营企业来说,他们一般都能享受这种“资金快乐”吗?

    在21世纪的经济报道中,记者在与众多民营企业主的交流中发现,目前民营企业的流动性压力不容忽视。

    “即使宏观数据乐观,该公司仍然认为压力不小。广东有很多优质民营企业,财务相对健康。借用新旧是大多数企业的共同点。对于需要最多资金的私营企业来说,融资渠道仍然非常有限。有些企业今年需要美化财务报告,有些企业主只能通过个人抵押贷款来重建生活。对于缺乏高抵押贷款或质押率的私营企业,一旦银行的风险敞口收紧,未来的融资风险就不小,“深圳一家教育公司的财务总监告诉记者。

    总的来说,广东的工业以制造业和对外贸易为主,中美贸易摩擦使许多民营企业感到压力。一位汽车销售人员告诉“21世纪经济报道”,去年销售情况良好的某款车型的销量今年大幅下滑,而该车型的销量下降导致整个供应链的回收周期至少翻了一番。

    国内领先的垃圾袋生产业主也表示,该公司仍然考虑到国内和国外市场。虽然外贸市场份额较大,但净利润仅为3%-5%,而国内市场略高于7%-8%。在融资成本方面,如果没有高新技术企业的政策补贴和认证,银行普通民营企业的平均融资成本可以达到7%-8%,其他私人融资渠道甚至更高。

    “21世纪经济报道”记者了解到,尽管广东的整体数据有所改善,但自去年以来,广州和深圳出现问题的外贸,金融和服务业中小企业数量大幅增加。

    一位从事对外贸易8年的深圳企业主告诉记者,外贸利润率逐年下降,从最初的70%-80%降至10%。如果没有形成10%的利润率,则很难支付成本。这个人今年早些时候关闭了公司。

    理性面临过去的不好

    看看那一刻,回去吧。有趣的是,当记者与广东省的信贷商人谈论近年来如何平衡业务发展和风险时,他们中的大多数人都会提到2013年至2015年的曝光期。

    广东二级分行的一位总裁告诉21世纪经济报道,几年前他已转入省银行。他面临的第一个问题是处置不当。

    “现在,广东省在业务规模,增长率,利润和资产质量方面位居前列。然而,我们经历了不舒服的时期,主要是由于资产质量的重大问题。自2013年以来,我们每年都会增加。恶劣的压力是数十亿甚至数十亿,集中处置的压力非常大。爆发风险的原因也很复杂。一方面,广东有宏观经济环境和传统产业低迷,另一方面有银行贷款结构。以及产品风险控制的问题。这些问题也影响了广东省金融机构的产品和风险控制,“他说。”

    根据官方数据,广东上一轮不良贷款集中在2013 - 2015年。广东省的不良率从2013年的1.07%上升至2015年的1.57%。2014年和2015年的不良贷款余额分别增加。 35%和37%。

    然而,一家大型银行信贷业务人士告诉记者,与华北和华东部分省份相比,广东省整体企业融资风险相对可控。其中一个重要原因是广东人对信贷更加谨慎。

    他指出,过去几年银行系统所尊重的互联互通保护模式难以在中山实施。 “顾客告诉我,在钱,他甚至相信他的父亲,如何相信一个局外人来保证他?”他直言不讳地说,有许多广东企业主有着类似的清醒思维。

    然而,在2013 - 2015年,广东仍然没有摆脱全国各地的风险蔓延。

    业内普遍认为,钢铁贸易危机是广东上一轮不良贷款风险的主要触发因素,即广东制造业和钢铁贸易业受到很大影响。然而,一家股份公司佛山的信贷业务人士告诉记者,佛山当时较为糟糕的不是行业中的严重问题,而是融资模式的弊端。

    他指出,融资模式的弊端主要表现在三个方面:一是资金挪用;二是联合保险和互助保险;第三是多项承诺。

    首先是挪用资金。银行知道投资于公司的资金不用于主营业务。在早期阶段,它可能投资房地产行业或创建一个房地产公司。后来,由于房地产行业发展空间不足,资金可能会转向其他行业,甚至是私人贷款。 “这显然是非常危险的,但作为行业的一般现状,银行和监管机构并没有及时收紧风险,”他直言不讳地说。

    其次,整个银行业实施联合担保和互保模式,导致钢铁贸易行业在短时间内集中爆发风险。对于民营企业来说,互助保险圈的存在增强了企业的心理力量。因为联合保险和互助保险不仅要偿还企业的债务,还要帮助其他公司偿还。当公司违约时,多家公司联合违约的动机就会增强。

    此外,钢铁或其他抵押品的多重承诺导致企业融资杠杆增加,银行在处理追回价值的承诺时面临运营困境和减值问题。

    在经历了上一轮风险的集中爆发后,广东金融机构已经为民营企业融资建立了自己明确的思路和模式。

    (编辑:韩明)

    http://www.whgcjx.com/bds3x.html

  • 热门标签

  • 日期归档

  • 友情链接:

    闽南新闻网 版权所有© www.design-factory.cn 技术支持:闽南新闻网 | 网站地图